本文转载自公众号：民航之翼，ID：caacwing

9月12日，海航发布重大消息，破产重整获得重大进展，两大板块战略投资者均已确定。

海航集团航空主业战略投资者为辽宁方大集团。

海航集团机场板块战略投资者为海南省发展控股有限公司。

果然不出所料，航空主业交给了民营企业，而机场板块则交给了海南省国资。


出人意料的是，航空主业战略投资者确定为方大集团。

实际上，此前在均瑶集团、复星集团、方大集团三个竞争者中，方大集团最不被看好。

毕竟比实力，比不过复星，比行业经验，比不过均瑶集团，但方大集团成功入围，意味着方大集团给的筹码最好。

若投资完成，方大集团可能成为海航控股的控股股东。

重整方案如下：

一是扩股，海航控股股本扩充一倍。

对海航控股出资人权益进行调整，以海航控股现有A股股票为基数，按照每10股转增10股实施资本公积金转增，转增股票约164.37亿股。

原股东持股数量不减少，但持股比例下降一半。

二是卖股，44亿股转让给战略投资者。

164亿股中的40亿股股票以一定的价格引入战略投资 者，股票转让价款优先用于支付重整费用和清偿部分债务，剩余部分用于补充流动资 金以提高公司的经营能力。

也就是说方大集团将持股26.8亿股，成为第一大股东。

三是债转股。

剩余约120亿股股票以一定的价格抵偿给 海航控股及子公司部分债权人，用于清偿相对应的债务以化解海航控股及子公司债务 风险、保全经营性资产、降低资产负债率。


方大集团虽然比复星集团、均瑶集团似乎低调一些，但在业界也是赫赫有名。

说起方大系在资本市场可谓是赫赫有名了，其知名度丝毫不亚于复星集团。

特别对于股民朋友，想必深有体会。

如果是一个老朋友，没炒过方大系的股票情有可原，如果不知道方大系的股票那肯定不是一个合格的投资者了。

其中方大碳素更是掀起不少风浪。

2017年就凭借着石墨烯概念一路飙升。

当年股票涨了571%，成为2017 年牛股之一。

方大系核心是辽宁方大集团，这一次海航方大航空的第一大股东，这是一家起步于辽宁的民营资本集团。

其实际控制人为方威出生于1973年，他在中国商界无疑是一个传奇式的人物。

方威是一个行事非常低调的人，不喜欢出头露面。

方大系声名显赫，但方威很少出现在媒体前面。

2002年，时年29岁的方威重组了国有企业抚顺炭素厂，这是方威第一次收购国有资产。

此后，方威陆续收购了抚顺莱河矿业、沈阳炼焦煤气、成都蓉光炭素、合肥炭素等企业， “方大系”雏形初显，并开始进入资本市场。

进入2018年以来，方威加大了收购的力度，陆续收购东北制药、吉林化纤、中兴商业、凌钢股份和北方重工，大部分都是东北的企业。

时至今日方威打造的方大系旗下拥有方大特钢（600507）、方大炭素（600516）、东北制药（000597）、中兴商业（000715）、吉林化纤（000420）等多家上市公司，业务覆盖钢铁、炭素、医药、商业等诸多领域，

2020年度，方大集团：营收1020亿元，净利润88亿元。

截止2020年底，方大集团：总资产1211亿元，净资产631亿元，资产负债率48%。

2021年，方威以415亿元排名2021年全球胡润富豪榜的第457位，

由于方威以钢铁发家，其主要产业也是钢铁业，因此其财富排在国内钢铁行业第一位，成为“钢铁首富”。

看来，钢铁首富要化作钢铁侠告别黑铁飞上蓝天。


在方大集团员工眼中，方威是出手大方的慷慨老板。

首先是高管的薪水惊人。

这几年上市公司薪酬第一名：

2017年方大特钢钟崇武4037万元。2018年方大炭素党锡江4077万元。2020年方大特钢谢飞鸣4122万元。

其次对待员工更是不薄。

据说每次收购一家公司之后，方威都会提议对普通员工涨薪。

在收购北方重工、东北制药、中兴商业等几家公司以后，独对在岗普通员工岗位工资增长50%以上。

值得注意的shi是，近几年来的每年春节，方大系都因高调派发红包、堆积“现金墙”引起社会关注。

假如真如媒体所言，收购之后，给普通员工涨薪50%以上，那么翼哥希望方大收购海航，给几年来坚守下来的员工涨个薪！


海航集团机场板块如愿交给海南省发展控股有限公司。

这是海南省国资企业，海航集团党委书记顾刚在此之前就担任海南省发展控股公司董事长。

重整计划将对海航基础进行出资人权益调整，以海航基础现有A股股票为基数，按照每10股转增20股实施资本公积金转增，转增股票约78亿股。

同时对海航基础进行出资人权益调整，具体为：以海航基础现有 A 股股票约 390,759.25 万股为基数，按照每 10 股转增 20 股实施资本公积金转增，转增股票约 781,518.49 万股

前述转增股票中：（1）全体股东共同等比例让渡约 330,000.00 万股用于引入战 略投资者，共同等比例让渡约 158,324.80 万股抵偿上市公司债务；

（2）剩余约293,193.70 万股中：

A.海航基础控股集团有限公司取得的约 29,746.78 万股注销以 履行业绩承诺补偿义务；

B.海航基础控股集团有限公司及其一致行动人取得的约 149,229.52 万股让渡上市公司，的整改计划的补充公告》（公告编号：临 2021-024）中披露的相关问题对公司造成的损失；公司获得该等让渡的股票后可用于抵偿上市公司债务；

C.中小股东获得的约 114,217.40 万股自行保留。

完成业绩承诺股份注销后，海航基础总股本约 1,142,530.96 万股。

接下来，我们就看债权人会议表决情况，如果不出意外，方大集团成为海航控股新的主人，钢铁侠究竟能否带来海南航空翱翔天空，我们拭目以待！